Την Alpha Επέλεξε η CA για την Εμπορική, έπεται η Διαπραγμάτευση

Κλήρωσε την Alpha Bank χθες η Credit Agricole, προκρίνοντάς την για αποκλειστικές πλέον συζητήσεις για την εξαγορά της Εμπορικής. Τραπεζικοί κύκλοι αναφέρουν ότι αν η συμφωνία ολοκληρωθεί τότε η Alpha αποκτά ένα πολύ μεγάλο συγκριτικό πλεονέκτημα έναντι των υπόλοιπων 2 υποψηφίων μνηστήρων της Εθνικής και της Eurobank. Ενισχύει τη θέση της αποκτώντας έναν Γάλλο Μέτοχο, αυξάνει το ενεργητικό της και μειώνει τη μελλοντική της εξάρτηση από το ΤΧΣ. Όσο για τις υπόλοιπες 2 τράπεζες, πλέον θα πρέπει να περιμένουν την ολοκλήρωση των διαπραγματεύσεων τρόικα και Υπουργείου Οικονομικών για το μέλλον του ΤΤ ή σε άλλες συνέργειες για να ενισχυθούν στη νέα τάξη του τραπεζικού συστήματος. Μη… σπεύσετε… ομαδικά, όπως κάνουμε συνήθως, να επενδύσετε στη μετοχή της Alpha, γιατί οι παγίδες παραμονεύουν από όλες τις πλευρές. Το Χρηματιστήριο δεν είναι δομημένο για Ομαδικές Κινήσεις και όταν αυτές εμφανίζονται, συνήθως είναι πονηρές… Οι ειδικοί αυτό περιμένουν για να αδειάσουν τους αφελείς…

Πληροφορίες αναφέρουν ότι η κυβέρνηση προσπαθεί να επιταχύνει τις αποφάσεις για το ΤΤ προκρίνοντας το «μοντέλο» της διάσπασης σε καλή και κακή τράπεζα και την πώληση του υγιούς τμήματος. Η Πειραιώς από την άλλη πλευρά, συνεχίζει τη διαπραγμάτευση για τη Γενική με τη Societe Generale .

Οι επίσημες ανακοινώσεις έγιναν το πρωί της Δευτέρας. Η μητρική Crédit Agricole είπε ότι ξεκινούν αποκλειστικές διαπραγματεύσεις με την Alpha Bank για την απόκτηση του συνόλου του μετοχικού κεφαλαίου της Εμπορικής. Συμφωνήθηκε από τις δύο πλευρές η ολοκλήρωση της μεταβίβασης στις 31 Δεκεμβρίου 2012 υπό την αίρεση των απαιτούμενων εγκρίσεων από τις αρμόδιες αρχές και σύμφωνα με τους ισχύοντες κανόνες των εργασιακών συμβουλίων.

Η δεσμευτική προσφορά της Alpha Bank περιλαμβάνει τα εξής:

* Η ανακεφαλαιοποίηση της Εμπορικής Τράπεζας από την Crédit Agricole η οποία έχει ήδη εισφέρει 2,3 δισ. ευρώ τον Ιούλιο του 2012, προβλέπεται να αυξηθεί σε 2,85 δισ. ευρώ και η Crédit Agricole S.A. προβλέπεται να εγγραφεί για ομόλογα αξίας 150 εκατ. ευρώ, μετατρέψιμα, υπό προϋποθέσεις και έπειτα από πρωτοβουλία της Crédit σε μετοχές εκδόσεως της Alpha Bank. Η τρέχουσα χρηματοδότηση της Crédit Agricole στην Εμπορική προβλέπεται να μειωθεί αντιστοίχως (0,7 δισ. ευρώ).

* Συμβολική τιμή μεταβίβασης 1 ευρώ.

* Αποπληρωμή σε τρεις δόσεις – η τελευταία εκ των οποίων είναι προγραμματισμένη για το τέλος του 2014 – της υπολειπόμενης αναχρηματοδότησης που θα έχει παράσχει η Crédit Agricole στην Εμπορική κατά την ημέρα της μεταβίβασης, με εγγυήσεις ποιοτικών στοιχείων του ενεργητικού.

Σύμφωνα με την Alpha Bank με τη συμφωνία αυτή το ενοποιημένο σχήμα ενισχύεται κεφαλαιακά κατά ευρώ 3 δισ. και συμβάλλει στο υπάρχον σχέδιο ανακεφαλοποιήσεως της Τραπέζης. Θα προχωρήσει στην ενοποίηση της Εμπορικής και θα oλοκληρώσει το σχέδιο αναδιοργανώσεως που είχε ξεκινήσει η Credit Agricole μετά την εξαγορά της το 2006. «Η ενοποίηση των εργασιών αναμένεται να έχει σημαντικά οικονομικά οφέλη, με το πλήρες όφελος των συνεργειών λειτουργικού κόστους να εκτιμάται σε ευρώ 150 εκατ. ετησίως, λόγω σημαντικών οικονομιών κλίμακας» αναφέρεται.

Το ενιαίο σχήμα θα κατέχει μερίδιο αγοράς στην Ελλάδα 19% στις καταθέσεις και 25% στις χορηγήσεις, και ηγετική θέση στη στεγαστική πίστη και στα επιχειρηματικά δάνεια. Το συνολικό ενεργητικό θα ανέρχεται σε ευρώ 78 δισ., με βάση την 31η Μαρτίου 2012.